本片由楚原导演,影片改编自以《天蚕变》成名的黄鹰的武侠小说。故事描述传说 中原名胜「天帘夜月」乃东瀛武士聚居之地,但后来突然湮没无踪。近来却有很多武 林中人在这里神秘死亡。枫林堡少主凤栖梧(莫少聪饰)前往调查,无意中从一班江湖 败类手中救出少女水灵(翁静晶饰)。后灵之母水天娇(魏秋桦饰)的妖魂,连同消失已 久的东瀛故园突告出现,娇以毒酒迷倒梧企图吸血,适逢破晓时届作罢,娇将妖魂降 入灵身,嘱看顾梧后逸去,灵违母命救醒梧……